2022年11月23日 15:22:09

正文：

【资料图】

今天市场延续调整态势，从市场自身运作规律来说，属于底部确认后的回踩，这种时候一般是右侧上车的绝佳时机。

另一个诱导因素就是yq新增目前还在走高，对短期对基本面的压制仍然存在。

那么，对于这个问题，我认为就是看短还是看长了，我相信我们是在朝着好的方向去变化，而且当前zc转向预期已经非常明确了，甚至是超越我们预期的。

只不过，在推进的过程中，都会有各种各样的困难，还是那句话，过程是曲折的，前途是光明的，钱途也是光明的，乐观者必胜！（Ps：我这个不是在喊口号，如果你认为这是在喊口号，那可能还是对于波动、人性的理解不够。）

今天中字头继续发力，也对其他板块构成了打压，医药医疗首当其冲。

对于中字头来说，我认为这里主要还是估值修复，能否行稳致远，还是要看后续zc力度，而医药医疗已经度过了最艰难的阶段，包括：

1）集采接近尾声；

2）创新药谈判zc见底；

3）以上两点将直接对创新药企业绩构成利好，恒瑞今年三季度业绩企稳反弹就是证据；

4）药企创新药研发持续推进，出药周期继续提升公司业绩；

5）zc端促进明显，医疗设备的贴息升级，应对yq的医药医疗储备；

6）各地开始重视生物医药投资，加大补贴支持力度，以sz尤为明显。

所以，可以预见，医药医疗的整个行业预期是在越来越好的，对于当前医药医疗的调整，我认为只是阶段性的，医药医疗的长牛已经开启，回调就是介入机会。

当然，我们也在动态跟踪医药医疗相关公司的估值水平，确实在回调之前，已经有些阶段性高估，所以，短期调整一下，等待业绩、基本面的再度确认也是无可厚非的。

另外，昨天看到巴菲特继续减持比亚迪，持股比例从16.28%降至15.99%，累计套现超百亿港元。

关于巴菲特减持的原因，我之前在视频中做了分析，今天不过多复述。

巴菲特作为我的导师，我对他充满敬意和感激，但是这次我和巴菲特成了实实在在的对手盘。

根据我的估值模型，现在比亚迪的估值是出于相对低估的状态，并且比亚迪的基本面在持续变得更强：

新能源车销售环比持续增长，遥遥领先于同行；

出海逻辑已经越发明朗化；

整体毛利率持续提升，高端车型销量占比提升，规模化提升；

开始向高端品牌进军，将带来整体品牌价值提升；

其背后还是公司的技术能力积累。

所以，从我的角度来说，我不认为巴菲特是因为比亚迪基本面或者估值的原因选择减持，而巴菲特减持对于市场情绪的压制，恰好是我认为的一个不错的介入时点，所以，我成为了我导师的对手盘，但这并不妨碍我继续向巴老学习。

今天文章写的比较早，收盘一看指数基本收上来了，总体来说，继续看好β行情的酝酿。

好了，今天就说这么多，有问题留言吧！记得点“在看”！希望提升投资能力、估值水平，挖掘性价比标的的朋友可以加入圈子。

以下为市场评估表：